OKEx Insights: 2020年，区块链【liàn】行业【yè】“十大【dà】历史记录”盘点

2020的区块链行业，有太多故事值得书写。

PayPal、Square、MassMutual、MicroStrategy、鲁弗投资等一众华尔街机构/公【gōng】司大【dà】踏【tà】步入场【chǎng】加密货【huò】币;DeFi锁【suǒ】仓金额从5亿美金【jīn】暴【bào】涨至223亿美金，DeFi生态全面爆发【fā】;比【bǐ】特币价格从3000美金上【shàng】涨至24000美金，屡创历史新高【gāo】;稳定币【bì】发行量稳步【bù】增长，市值屡【lǚ】创历史记录......这一切都在指向一个结果：我们为之奋斗的区块链，正从某个阴【yīn】郁角落【luò】走向舞【wǔ】台中央【yāng】，镁光【guāng】灯下【xià】，我【wǒ】们又该【gāi】如何审视2020这【zhè】一年?

此外，在“3·12”期间，金融行【háng】业【yè】创【chuàng】下了6个交易日发生3次熔断的丰功伟绩，让众多华尔街【jiē】资本们“惊【jīng】掉了下巴”;美联储连续两【liǎng】次紧急降息，联【lián】储利【lì】率【lǜ】下【xià】调接近0;比特币价格从最高10000美元【yuán】下【xià】跌【diē】至3700美元。

2020年的区块链行业，有太多不平凡的瞬间值得被记录。

1、全球机构管理加密货币资金体量飙涨超6倍，创历史记录

2020年，比特币投资者【zhě】出现【xiàn】“结构性”变化，加密市场的主要【yào】投资者已从散【sàn】户变【biàn】成以【yǐ】对冲基金。

根据资产管【guǎn】理公司CoinShares的最新数据【jù】，2020年1月份【fèn】至12月份下旬，加密货币【bì】基金【jīn】和产品【pǐn】的总资金流入量达【dá】到56亿美元，较2019年增长【zhǎng】超过600%。这使得加【jiā】密基金管理资产在2020年提升至近190亿美【měi】元，与2019年年底的【de】25.7亿美元相比【bǐ】，涨幅为【wéi】639%，机【jī】构【gòu】资金流入【rù】量创下历史记录。

这些机【jī】构/公司包括【kuò】Paypal、Grayscale、Fidelity Investments、MicroStrategy、Galaxy Digital、Square、MassMutual、古【gǔ】根汉姆宏观【guān】机会基金、BlockFi、三箭资本、罗斯柴【chái】尔德投【tóu】资【zī】公司等，未来【lái】我【wǒ】们必将【jiāng】看【kàn】到更【gèng】多新的机构，进入比特币投资者名单。

以管理53亿【yì】美【měi】元的古根汉姆宏观【guān】机会基【jī】金为【wéi】例，根据公开披露【lù】信息，该公司已通过美国【guó】SEC批【pī】准，将把【bǎ】旗【qí】下价值53亿美元【yuán】的【de】宏观机会基金的10%通过【guò】灰度比特币信托(GBTC)投资比特币。

2、COVID-19让加密货币出现历史上首次大范围采用

疫情推动加密货币大范围采用，在加密货币史上系首次。

在COVID-19的负【fù】面【miàn】影响下，全球各主要经济【jì】体开启大力度【dù】的经济刺激计划，美联储资产【chǎn】负债表也【yě】从【cóng】3万亿美元暴涨至7万亿【yì】美元，超发【fā】货币成为刺【cì】激投资者【zhě】进驻【zhù】加密领域的最主要【yào】因素。

根【gēn】据灰度2020投资者研究报【bào】告，超过66%的比【bǐ】特币投【tóu】资者认为，COVID-19成为【wéi】他【tā】们投资比【bǐ】特【tè】币的关键因素。2020年8月，摩根大通(JPMorgan)的分析师调查发现，在COVID-19大流行的趋势【shì】下，较【jiào】年轻的散【sàn】户投资者正将过剩的【de】流动性资【zī】产配置在【zài】了比特币上。

灰度2020投【tóu】资者研【yán】究报告显示，投资者之所【suǒ】以会做出这样【yàng】的改变，投资者【zhě】认为比特币与避险资产有相同属性。他们认为，比特币【bì】拥【yōng】有稀缺性、可验证性、并且与全球市【shì】场【chǎng】没有具体相关【guān】性，以及它【tā】不受政府【fǔ】机构控【kòng】制的【de】事【shì】实，使得比特币类似于传统的避险【xiǎn】投资【zī】。这也【yě】是他们选【xuǎn】择比特【tè】币的原因【yīn】之一。

根据灰度投资【zī】者研【yán】究报告，将比【bǐ】特币视为【wéi】避风港的最【zuì】大的年龄在【zài】9-21岁之间【jiān】。这个投【tóu】资者群体已度【dù】过了【le】三次衰退，房地产、防御性股票和【hé】债【zhài】券等传【chuán】统的【de】防御性工具在对冲市场衰退时失去了吸引力。随着对传统避【bì】险资产的信心受到考验【yàn】，投资者正积【jī】极寻【xún】找合适的【de】替【tì】代【dài】品。

3、2020年，加密货币总市值变化幅度创历史纪录

2020年比特币的表现可以【yǐ】用【yòng】“出众”来【lái】形容【róng】。

“3·12”期间比特币最【zuì】低触及3800美元，9-21比【bǐ】特币最高【gāo】触及【jí】28424美【měi】元，与今年低点相比【bǐ】涨幅超过470%，与年初相比【bǐ】涨幅超过200%。同时，比特币市值【zhí】创下了4960亿美元的记【jì】录，约等于【yú】3.27万亿人民币，加密货币【bì】市场市【shì】值达【dá】到7332.65亿美【měi】元。

根据coingecko数据，9-21，加密货【huò】币总市值达到3078亿美金的阶段性高点，一【yī】个月后的9-21，总市值【zhí】蒸发至【zhì】1745亿美元【yuán】，蒸【zhēng】发规模达到57%，此后，加密【mì】市值一【yī】路【lù】上涨至【zhì】7415亿美元，涨【zhǎng】幅220%。

这是加密货币市值【zhí】在非熊市【shì】期间的【de】最大跌幅，同【tóng】时也创【chuàng】下年内最大市值【zhí】。

数据来源：coingecko

回顾历【lì】史【shǐ】，加密货币总市值自2018年12月【yuè】份触底1010亿美金以来，一【yī】直【zhí】处于上升状【zhuàng】态【tài】，市场普遍观点【diǎn】认为2018年12月份之后便上【shàng】一轮熊市的【de】结束，新一轮牛市的开始【shǐ】。

此后，9-21加【jiā】密【mì】货币总市值达到阶段性【xìng】顶点【diǎn】的3590亿美金。在随后【hòu】长达六个【gè】月的回调中，最低点出现在2019年12月18日1768亿美金，回【huí】调幅度也【yě】才51%。因【yīn】此，无论是时间【jiān】还【hái】是回【huí】调幅度，都无法【fǎ】与“3·12”比拟【nǐ】。“3·12”期间，比特币价格从9-21最高10300美元【yuán】，下跌至【zhì】9-21最低3800美元，跌幅达到63%。

因此，无【wú】论【lùn】是从【cóng】涨跌幅，还是市【shì】值变化，2020年的加密货币市场【chǎng】都值【zhí】得记录。

4、DeFi全面爆发，市值、锁仓量创历史纪录

如果要用一【yī】个词【cí】概括2020年加密【mì】领域的创【chuàng】新，最有代【dài】表【biǎo】性的要【yào】属DeFi(去中心【xīn】化金【jīn】融)了。在加密市场从复苏到牛市的过【guò】程中，DeF在今【jīn】年经【jīng】历了崛起【qǐ】、爆发、稳【wěn】定的几【jǐ】个阶段，出现了创新性的玩法。2020年6月，以Compound为代表【biǎo】的DeFi项目推出【chū】“流【liú】动性挖【wā】矿”计划，引爆了DeFi市场。

9-21，据DeFiMarketCap显示，DeFi总市值突破100亿【yì】美元，DeBank数据显示，DeFi锁仓【cāng】代币资产【chǎn】总价值突破40亿美元。9-21月【yuè】，流动【dòng】性挖矿迎来爆发【fā】式增长，也给DeFi生态带【dài】来了【le】巨量的资金和用户。10月【yuè】，伴【bàn】随流【liú】动性挖矿热潮褪【tuì】去，DeFi开【kāi】始进入冷静稳定期，但【dàn】锁定【dìng】在DeFi协【xié】议【yì】中【zhōng】的资金仍在缓慢增加。

截至【zhì】9-21，DeFi市【shì】值已达【dá】到197.74亿【yì】美【měi】元，锁仓量达到223.9亿美元。1月初，DeFi中【zhōng】锁定价值仅为8.5亿美元，这【zhè】意味着DeFi生【shēng】态价值在【zài】2020年增长了2534.11%。

2020年DeFi锁仓量变化 数据来源：DeBank

这【zhè】些【xiē】数据都印证【zhèng】了DeFi的市场刚需【xū】与发展潜力，也成为区块链基础【chǔ】之上【shàng】的金融创【chuàng】新产品【pǐn】越来越【yuè】成熟的标志。

5、以太坊网络平均手续费创下历史新高

根据Blockchair的数【shù】据，9-21，以太【tài】坊平均手续【xù】费达到11.75美元【yuán】、中位数手续【xù】费则上【shàng】升至6.34美元，意即【jí】散户投资者只是进【jìn】行一【yī】次普通【tōng】的ETH转帐就须支付75元【yuán】，而ERC-20代币传输及【jí】与智【zhì】能合约互动的成本可能要高【gāo】出许多倍。

以最火爆的DeFi项目(如【rú】Uniswap、Balancer、Sushiswap)为例，想【xiǎng】维持均速交易时间，所需的【de】Gas Price约【yuē】为470 Gwei，平均手续【xù】费要【yào】花到50美元，即【jí】425元。

与6月平均30 Gwei相比，两个月内暴涨【zhǎng】16倍【bèi】;而在今【jīn】年1月至3月，Gas Price平均仅为13Gwei，也就是说与年初相比【bǐ】，9月份以【yǐ】太坊手续费暴【bào】涨36倍，以太坊手【shǒu】续【xù】费达到历史新【xīn】高【gāo】。

以太坊手续费变化趋势

此外，在【zài】2020年，以太坊矿工在DeFi最火爆【bào】的9月份【fèn】，每【měi】小时能【néng】够赚取【qǔ】超过【guò】500,000美元【yuán】的手续费，达到历史新高。

6、灰度投资增持加密货币速度创历史记录

“机构入场”这【zhè】个词【cí】对【duì】2020年的加密市场来说，一点也不陌【mò】生【shēng】，甚【shèn】至可以说，这是今年【nián】与【yǔ】往年市场最显著不同的特征之一。2020年，众【zhòng】多华尔街金融【róng】机【jī】构、公司在加速跑步入场，其【qí】中灰度最为【wéi】“出众”，被称为今【jīn】年最大的比【bǐ】特【tè】币巨鲸。

根据BitcoinTreasuries数据，灰度投资公司(Grayscale Investment)旗下的比特币信托基金目前持有572,644枚【méi】比【bǐ】特币，价值【zhí】153.46亿美金【jīn】。去年12月，报告指出【chū】灰度管理的比特币仅【jǐn】超过20.3万个【gè】，这意味【wèi】着灰度在【zài】2020年持【chí】有的比特币数量增加【jiā】了【le】182%。

灰度比特币信托持仓量变化 数据来源:QKL123

在2020年5月比特币减【jiǎn】半之后，灰度以平均每天超过【guò】1000BTC的入金速度【dù】成为【wéi】焦点。自【zì】6月至今【jīn】，除比特币之外，灰【huī】度还不断增【zēng】持ETH、BCH、ETC、LTC、ZEC等加密资产。截至9-21，灰度的资产管理【lǐ】规模(AUM)已达【dá】到190亿美元【yuán】，这一数【shù】据较其8月初(58亿美元【yuán】)相比增【zēng】长了【le】227.58%。

灰度加密信托基金持仓变化 数据来源:QKL123

较往年相【xiàng】比，灰度投【tóu】资管理【lǐ】公司投资加【jiā】密货币【bì】的【de】速【sù】度创下了纪录，同时也成为了目【mù】前持【chí】仓数量及数额【é】最大的机构公司。而灰度之所以大量买入比特【tè】币，背后的主要原因其【qí】一是今年全球【qiú】宏观【guān】经济形势的变化，其二是【shì】机构和专业投资者【zhě】对比特币【bì】的看好。

7、USDT等稳定币发行速度创历史记录

2020年加【jiā】密货【huò】币领域【yù】市值增长最快的【de】，不【bú】是因为DeFi爆发而快速发【fā】展的【de】以太坊【fāng】，也不是灰【huī】度【dù】增持加【jiā】密货币的速度，而【ér】是美元稳定币USDT。作【zuò】为与加密资产连接的【de】货币媒介，稳定币市一直是加密市【shì】场【chǎng】的【de】刚需。而USDT作为稳定币市场【chǎng】的【de】龙头，占据着稳定币总市值的四分之【zhī】三以上，其【qí】需求变化与【yǔ】市场息息相关。

2020年迄今，前五大数字货【huò】币中，市值增幅最快的【de】是USDT。根据【jù】coingecko最新数据显示，9-21，USDT市值达到【dào】209.85亿美元，较2020年初的42.85亿美元相比【bǐ】，市值增长了超5倍。以【yǐ】目前的流【liú】通【tōng】供应【yīng】量【liàng】来看，USDT市【shì】值排名【míng】在所有加【jiā】密货币中位【wèi】列第【dì】三，仅次【cì】于ETH。

USDT市值变化 数据来源：Coingecko

2020年USDT发行量变化 数据来源：Longhash

9-21，USDT发行量仅为41亿美元，9-21，这【zhè】一数值【zhí】达到【dào】204.5亿【yì】美元，年内【nèi】增发了163.5亿美元，平均【jun1】每周增发3亿【yì】美元。

USDT的增发【fā】速度代表【biǎo】着【zhe】加密【mì】市场的强劲需求【qiú】，加密货币交易是其【qí】主【zhǔ】要需求来【lái】源，近半年97%的【de】新铸的USDT都是从Tether官方账户直接转入加【jiā】密【mì】交易平台。随着【zhe】市场进入牛市，以及对冲基金及【jí】金融【róng】机构的加入，USDT在【zài】衍生品和新兴【xìng】市场当中获得【dé】相当大的需【xū】求【qiú】。

8、央行数字货币(CBDC)研发国家创记录

2020年，在【zài】新冠疫【yì】情和全球经济形势的变化【huà】之下【xià】，各国央行加速数字【zì】货币研发与测试进程。1月，国际清算银行【háng】和支【zhī】付【fù】与市场【chǎng】基础设施委员【yuán】会对各个【gè】国【guó】家央【yāng】行数字货币的【de】研究现状进行了调查，共有66个国家的【de】央行对此【cǐ】调查做出【chū】答复，这【zhè】66个国家覆盖了全球75%的人口、90%的【de】经济产【chǎn】出。

调【diào】查数【shù】据显示，全球66家【jiā】央【yāng】行【háng】当中【zhōng】，80%的【de】央行表示正在研究数【shù】字货币技术【shù】，去年这【zhè】一【yī】比例为70%;此外，约20%的央行表示【shì】很可【kě】能在未来六年内发行【háng】数字货币，去年该数据为10%。

其【qí】中【zhōng】约【yuē】50%的央行同时研究【jiū】零【líng】售模式和批发模式，35%只研究零售模式，15%只研究批发模式。目前所涉及的【de】研究【jiū】大部分是概【gài】念性的，主要【yào】集中在主权数字货币的投放、重塑支【zhī】付体系【xì】对国家的【de】潜在影【yǐng】响等。其中，批【pī】发型CBDC是【shì】指使用限【xiàn】于中央银行【háng】和金融【róng】机构之间，不面向公众。零售【shòu】型CBDC也被【bèi】称为一般目【mù】标【biāo】型，其使用面向公众。

2020年【nián】8月份，毕马威联合The Block Research等机构发布了《全球央行数字货币概览》，该【gāi】研【yán】究显示，只【zhī】有极【jí】少【shǎo】数的央行有可能在【zài】未【wèi】来5年【nián】内全面实施并发行【háng】数字货币，但一些【xiē】央行【háng】已经完成【chéng】或正在启动后期阶段【duàn】试验，例如中国央行数【shù】字货【huò】币。下图是当【dāng】下全球各个主权国【guó】家央行数字货【huò】币的开发进度。

9、加密货币ATM机在全球部署数量创历史记录

CoinATMRadar统【tǒng】计数据显示【shì】，9-21以来【lái】，全球【qiú】共新安装了【le】894台比特币ATM。截至9-21，比【bǐ】特币ATM机在全球的部署数量已达13536台，创历史新【xīn】高【gāo】。其中有10973台ATM机部【bù】署在美【měi】国，美国ATM机【jī】首次超过1万台大关。

比特币ATM机是用来【lái】购买比特币的自动柜员机。部分ATM机具有双【shuāng】向功能【néng】，既【jì】可以用【yòng】来购买比特币，也可以【yǐ】将比特【tè】币【bì】兑【duì】换为现金，且【qiě】支持【chí】投入现金或【huò】使用信用卡来【lái】兑换【huàn】比特币。

ATM机已成为人们衡量某一【yī】种加密货币接受【shòu】度高低的衡量标【biāo】准。例如，9-21莱特币创【chuàng】始人Charlie Lee在推特【tè】上【shàng】分享了莱特币【bì】的价值主【zhǔ】张时，提【tí】到【dào】了九【jiǔ】个方面，其中【zhōng】一个【gè】方面就认为，LTC的ATM机支持数量排名【míng】仅次于比特【tè】币，因此【cǐ】可能更具【jù】投资潜力。

10、郎咸平不要的100个【gè】比特币与买披萨的1万个比【bǐ】特币市【shì】值创历【lì】史新【xīn】高【gāo】

2014年1月份，在经【jīng】济【jì】学家郎【láng】咸平教【jiāo】授的《财经郎眼【yǎn】：比特【tè】币真相》节目上，前比【bǐ】特币中国 CEO李启【qǐ】元【yuán】提出【chū】要【yào】送给郎教授 100 个比特币，以消除郎教【jiāo】授对【duì】于【yú】比特币的【de】误解。郎教【jiāo】授连连摆手说“你送【sòng】给我比特币，我不会要的”。

2014年1月【yuè】份一枚比特币价格【gé】只【zhī】有800多美元，100个比特【tè】币价值【zhí】8万多美【měi】元。

2010年【nián】，一名叫Laszlo Hanyecz的【de】程序员用【yòng】1万个比特【tè】币购【gòu】买了两个披萨。当时一枚比特币【bì】价值仅为【wéi】0.003美分【fèn】，1万个比特币价值【zhí】30美分。

如今，比特币突破27000美元，100枚比特币【bì】价值超过270万【wàn】美元【yuán】(折合人民币1700万元)，10000枚比特【tè】币价值2.7亿美元(折合人民币17.55亿人民币)，也就是说【shuō】，郎教授一口回绝了【le】1700万【wàn】，程序员小【xiǎo】哥一口【kǒu】气吃掉【diào】了17亿。随着【zhe】比特【tè】币价格继续飙涨，这【zhè】100个和10000个比【bǐ】特币价【jià】值【zhí】也【yě】将再创【chuàng】新【xīn】高。

免【miǎn】责【zé】声明：市场有【yǒu】风险，选择需谨【jǐn】慎!此文仅供参考，不作买卖依【yī】据。